一只乌鸦缓缓地从树枝降落下来，它落在狼的嘴巴上，与狼四目相对。主人公是一位小男孩，名字叫彼得。他和爷爷一起生活在乡下，冬天的时候冰雪肆意飞舞，爷爷异常谨慎，经常拿着猎枪在巡视，好像在提防着什么。爷爷将他们的小木屋钉得牢牢的，并且修建了厚实高耸的篱笆，将他们的小屋和后山隔绝开。

彼得经常从篱笆墙的洞口处偷看，墙后是一个结冰的湖面。爷爷警告彼得不要去结冰的湖面，为了防止他跑到后山，爷爷支走彼得，让他去街上买东西。刚走到街道上，一个卖气球的凶大叔就递给了他一个气球。

正在彼得不知所以的时候，他看到街边店铺里的狼皮，彼得被狼皮脑袋的凶残表情吓到，一不小心撞到了一个小混混的身上，结果被小混混和他的同伴收拾了一顿并扔进垃圾桶。彼得十分伤心的回了家。

回去后彼得发现一只翅膀受伤的乌鸦，乌鸦被气球绑住，但还在奋力的向上，想要飞出围墙。此刻彼得想帮助乌鸦，他回屋看到爷爷正在睡觉，趁机拿走了钥匙，带着乌鸦偷溜出了院子，跑到了结冰的湖面上，然后用绳子将乌鸦放到树上。

乌鸦往前一跳，体会到了飞翔的感觉，跟在彼得身边的大鹅看见了，十分兴奋的跳进了湖面。一人一鹅开始滑起冰来，很快乌鸦再次掉落下来，他羡慕的望着彼得玩耍。不巧，这一切被爷爷的大肥猫发现了，肥猫朝着乌鸦扑过去，乌鸦一个闪躲，大肥猫掉进了湖面的冰洞。突然睡醒的爷爷就发现了后门被打开了。